Für jeden Optionsstrike gibt es eine implizite Volatilität. Oftmals unterscheiden sich jedoch die impliziten Volatilitäten bei Puts und Calls mit gleichem Delta, so zum Beispiel beim Downside Volatility Skew. Wie dieser zustande kommt und wie Händler hiervon profitieren können, erfahrt ihr in diesem Blogbeitrag.
[Weiterlesen…] Infos zum Plugin Was ist der Downside Volatility Skew?
… ist, wenn der gleitende 20er Durchschnitt den 50er kreuzt … Spaß beiseite. Wir schauen uns auf täglicher und wöchentlicher Basis verschiedene Kenngrößen am Aktienmarkt an. Müssten wir uns aber für eine entscheiden, dann fällt die Antwort eindeutig auf die VIX-Terminkurve. Worum es sich dabei handelt und wie man damit Korrekturen antizipieren kann, das erfahrt ihr in diesem Blogbeitrag.
[Weiterlesen…] Infos zum Plugin Unser bester Krisenindikator…
Für Stillhalter ist der Volatilitätsindex VIX eine wichtige Kenngröße beim Verkauf von Optionen. Der Index ist aber nicht nur als „Angstbarometer“ entscheidend, sondern lässt sich auch erfolgreich mit Optionen handeln. Alles über die VIX Optionen erfahrt ihr in diesem Blogbeitrag.
Nach einem bis dato starken Börsenjahr 2019 haben die Aktienkurse in den letzten Tagen eine Verschnaufpause eingelegt und die Märkte haben korrigiert. Einige Optionshändler hatten leider in dieser Zeit ein böses Erwachen, denn sie haben eine Gefahr missachtet. Welche das ist erfahrt ihr in diesem Blogbeitrag.
Im heutigen Blog möchten wir einige theoretische Basisbegriffe erklären. Die implizite Volatilität ist für uns der heilige Gral im Optionshandel. Um diese zu verstehen muss man aber auch die Begriffe Normalverteilung, Standardabweichung und historischer Volatilität gehört haben. Man muss nicht unbedingt jedes Detail verstehen um erfolgreich Optionen zu handeln. Allerdings ist es gerade für fortgeschrittene Händler wichtig, auch theoretisches Hintergrundwissen zu haben, um professionell an der Börse zu agieren.
Wir können uns kaum daran erinnern, wann wir die letzte Position in Gold gehandelt haben. Dabei sind die Optionen sehr liquide und können sogar außerhalb der US-Handelszeiten gut gehandelt werden. Die Liquidität darf uns aber nicht dazu verleiten, blind Positionen in den Markt zu klicken.
Warum haben wir nichts gemacht? Die meisten Leser dieses Blogs können es sich denken, es liegt an unserem Lieblingsthema – der Volatilität.
[Weiterlesen…] Infos zum Plugin Die Volatilität in Gold erwacht
Im Ölmarkt ist derzeit einiges los. Seit Weihnachten ist der Preis um über 50% gestiegen. In den letzten Wochen hat der Markt aber den Rückwärtsgang eingelegt und die Preise sind wieder um über 20% gefallen. Wir haben in Öl 2019 keine Positionen eröffnet, obwohl die Optionen super liquide und schön zu handeln sind. Warum und weshalb das für uns auch der richtige Weg ist, erfahrt ihr in diesem Blogbeitrag.
[Weiterlesen…] Infos zum Plugin Öl – ein Mahnbeispiel, was alles schief gehen kann
In vielen Blogbeiträgen, Seminaren und Tweets betonen wir gebetsmühlenartig die Wichtigkeit der impliziten Volatilität. Für uns ist sie der Schlüssel zum Erfolg im Optionshandel. Doch was ist die implizite Volatilität eigentlich, wie unterscheidet sie sich von der historischen, wie wirkt sie sich auf den Optionspreis aus und wie können wir daraus einen Vorteil ziehen? Diese Fragen beantworten wir im heutigen Blogbeitrag.
[Weiterlesen…] Infos zum Plugin Implizite Volatilität – der heilige Gral im Optionshandel?
Blogartikel über erfolgreiche Börsengeschichten findet man wie Sand am Meer. Dieser Beitrag wird anders. Auch wenn die hier beschriebene Position am Ende ein Gewinner war, möchten wir euch hier am Beispiel von Erdöl zeigen, wie man aus unserer Sicht keine Optionen handeln sollte.
[Weiterlesen…] Infos zum Plugin So handelt man keine Optionen
Am 15.02.2018 war der letzte Handelstag und damit der Todestag des XIV, einer der großen ETNs (Exchange-Traded-Note) auf die Volatilität. Und im Gegensatz zum Ende des VXX war es kein natürlicher Tod. Vielmehr ist das Ende dem extremen Volatilitätsanstieg in den Aktienmärkten am 05.02.2018 geschuldet. Der 1-jährige Todestag ist Anlass für uns die Funktionsweise dieses Volatilitätsproduktes, die Ursachen für das unrühmliche Ende und was wir daraus lernen können genauer zu betrachten.
