Ein Managed Account ist eine Form der Vermögensverwaltung, bei der wir für unsere Kunden handeln können. Dazu wird ein Konto bei unserem Partner, dem renommierten Broker Captrader, angelegt. Dieses Konto bleibt, genauso wie das darauf befindliche Kapital stets im Besitz des Kunden. 

Im Rahmen des Managed Accounts können wir für unsere Kunden anschließend lukrative Orders platzieren. Diese werden in ihrem Namen, von ihrem Konto ausgeführt. Wir verwalten also das Investment unserer Mandanten.

Wir setzen auf den Optionshandel, mit ausschließlich kurzlaufenden Optionen auf den S&P 500. Dabei werden sämtliche Optionen innerhalb eines Tages ausgeführt und sind zum Ende des Handelstages wieder geschlossen. Diese Strategie bietet den – aus unserer Sicht – besten Kompromiss aus attraktiven Renditen und geringem Risiko.

Zum Ende des Handelstages sind sämtliche Optionen, die wir im Rahmen der Vermögensverwaltung gesetzt haben, wieder geschlossen. Die Konten unserer Kunden sind also über Nacht und an Wochenenden und Feiertagen immer “im Cash”. 

Diese Zeitpunkte bringen das größte Risiko für Crashs und Verluste mit sich. Da das Kapital unserer Mandanten zu diesen Zeiten allerdings nicht investiert ist, besteht hier keine Gefahr. Während der kurzen Zeitfenster, zu denen das Geld für Trades eingesetzt wird, erfolgt die Absicherung durch Stop-Orders und die aktive Überwachung durch professionelle Portfolio-Manager.

Der größte Nachteil unserer Vermögensverwaltung ist zweifellos die Performance in Zeiten von starken Aufschwüngen an den Börsen: Unsere Anlagestrategie ist auf stabile Renditen von etwa 1-3 % pro Monat ausgelegt. Sollten die Märkte extreme Gewinne von 10, 15 oder 20 % machen, können wir nicht mithalten. 

In diesen Phasen hätten Anleger an den Börsen zweifellos höhere Renditen erzielt. Dabei ist jedoch wichtig zu verstehen, dass dieser Nachteil kurze Zeit später wieder zu einem Vorteil werden kann: Wenn die Börsen auf Talfahrt sind und kein Ende der Rezession in Sicht ist, können Anleger durch die Vermögensverwaltung trotzdem auf 1-3 % und mehr pro Monat setzen!

Anleger müssen mindestens 100.000 Euro mitbringen, um an unserer Vermögensverwaltung teilzuhaben. Höhere Investments sind in 50.000 Euro-Schritten möglich, d.h. 100.000, 150.000, 500.000 usw. 

Dieser Mindestbetrag ist bewusst gewählt, da beim Optionshandel auf den S&P 500 stets gewisse Margins (Werte, die als Sicherheit hinterlegt werden) nötig sind. 100.000 Euro haben sich hier als Summe bewährt, mit der unsere Strategie erfolgreich ausgeführt werden kann.

Die Performance ist selbstverständlich nicht garantiert; wir zielen jedoch auf ein Ergebnis von 12 % pro Jahr ab. Diesen Wert halten wir für realistisch, aber bessere oder schlechtere Resultate lassen sich nicht ausschließen. 

Aktuell liegt unsere durchschnittliche Rendite bei über 30 % pro Jahr. Wir rechnen jedoch damit, dass sich dieser Wert in den nächsten Monaten einpendelt und langfristig um die angesprochenen 12 % liegen dürfte.

Wir haben uns bewusst gegen die Auflage eines eigenen Fonds entschieden, da ein Managed Account einige Vorteile für unsere Kunden hat: Insbesondere die hohe Transparenz ist ein wichtiger Pluspunkt unserer Vermögensverwaltung. 

Während ein Fonds eine “Black Box” ist, bei der Anleger keinen Einblick in die Investments haben, sind bei uns alle Vorgänge jederzeit einsehbar. Kunden können jeden einzelnen Handel nachvollziehen und sind durchgehend im Besitz ihres Kapitals. Bei einem Fonds-Investment muss das eigene Geld hingegen aus der Hand gegeben werden. Was damit geschieht, bleibt größtenteils unklar.

Wir erheben eine branchentypische Verwaltungsgebühr von 2 % pro Jahr, die unabhängig von der tatsächlichen Performance fällig wird. Zusätzlich gibt es eine 20 % Gewinnbeteiligung, die nach dem High-Water-Mark-Prinzip berechnet wird. 

Das heißt: Erreichen die Gewinne auf dem Konto einen neuen Höchststand, werden 20 % von diesem neuen Betrag abgezogen. Bereits belastete Beträge werden nicht noch einmal abgerechnet! Diese Gebühr wird quartalsweise erhoben.

Hier haben wir die Kosten im Detail erläutert.

Generell sind auch Firmendepots möglich. Typische Unternehmensformen wie eine deutsche GmbH sind schnell und problemlos möglich; bei ungewöhnlichen Formen aus dem Ausland muss mit unserem Partner CapTrader im Detail geklärt werden, ob hier ein Investment erfolgen kann.

Ja, unsere Vermögensverwaltung funktioniert über ein gesondertes Konto, das unsere Kunden bei CapTrader anlegen. Dieses Konto und das darauf befindliche Kapital wird anschließend für die Vermögensverwaltung “blockiert”, d.h. der Inhaber kann erst nach der Kündigung unseres Angebots wieder frei über das Geld verfügen. 

Aufgrund des exzellenten Gebührenmodells, der strengen Regulierung durch die BaFin und der Tatsache, dass Nutzer unserer Vermögensverwaltung im vollen Besitz von Konto und Kapital bleiben, hat dies erhebliche Vorteile.

Die Kontoeröffnung ist ohne Probleme auch mit einem Schweizer Wohnsitz möglich. Wenden Sie sich hierzu einfach direkt an CapTrader.